Privatekonomi: Tillgångar

Tillgångar är egendom som en person äger, eller juridiskt betydande register över denna egendom, som kan ge honom ekonomiska fördelar i framtiden. På pappret är tillgångar en del av balansräkningen. Tillgångar finansieras alltid av skulder.

Tillgångarna inkluderar:

• fastigheter (hus, lägenheter, stugor)
• lös egendom (bilar, flyg, båtar)
• kontanter (kontanter och icke-kontanter)
• sparande (insättningar, pensionskonton, sparförsäkringskonton, etc.)
• investeringar (aktier, obligationer, fonder, fonder)
• eget företag (operativ ledning)
• utfärdade lån (medel som du är skyldig dig)
• ädla metaller (i fysisk och virtuell form)
• *kryptovalutor (även om det inte finns några "spelregler" är deras status inte särskilt tydlig)
• varor i bruk
• lyxartiklar (målningar, vin, smycken)
• *personligt varumärke
• Övrig.

Tillgångsklassificering

Beroende på vilken vinkel du tittar på kan tillgångar klassificeras på väldigt olika sätt:

• efter lönsamhet
• efter likviditet
• av risk
• efter användningstid
• genom ärftlighet
• och många andra klassificeringsalternativ.

De viktigaste egenskaperna för oss kommer att vara de tre första.

Lönsamhet

Tillgångar kan vara lönsamma (för att generera inkomster) och olönsamma (inte för att generera inkomster och till och med generera en förlust). Inkomst kan i sin tur uttryckas i två huvudformer:

1 avkastning på kapital: bankränta, ränta på utgivna lån, aktieutdelningar, obligationskuponger, hyresintäkter

2 ökning av värdet på en tillgång: en ökning av värdet på fastigheter, aktier, kryptovaluta, insamling av vin, målningar, etc.

Ett utmärkt exempel på en olönsam tillgång är en personlig bil (såvida den inte hyrs ut eller används för att tjäna pengar). Rent juridiskt är det en tillgång, men det genererar bara en förlust (bensin, skatter, underhåll, reparationer).

Svårt att avgöra lönsamheten är en lägenhet i fastigheten. Det "feta" 2010-talet förvrängde i hög grad förståelsen av en lägenhet som en tillgång. Allt blev dyrt. Det var möjligt att köpa luft på "pit"-stadiet för 1 miljon, på tredje våningen kostade "lägenheten" redan 1,3 miljoner, och så vidare. Avkastningen var hög eller mycket hög. Men tiderna har förändrats. Nu stiger inte lägenheter i allmänhet i pris, och väldigt många har fallit i pris. Det är fortfarande nödvändigt att lägga till underhåll och reparationer, elräkningar, skatter och alla andra betalningar till kostnaderna. Men inte desto mindre, för privatekonomi: Att äga en lägenhet är en tillgång som inte genererar inkomst eller ger förlust.

Regel för "bra" balanstillgång #1. Andelen lönsamma tillgångar bör växa i strukturen.

Likviditet

Denna term kommer från latinets "vätska". Det kännetecknar hastigheten och förmågan hos en tillgång att säljas till ett marknadspris och förvandlas till pengar. Beroende på graden av likviditet är tillgångarna:

• absolut likvida – fysiska pengar
• den mest likvida – pengar på löpande konton, inlåning, utländsk valuta, aktier ("blue chips") i form av elektroniska register
• snabbt realiserbara – insättningar i banker, fonder, ETF:er, ädelmetaller i elektronisk form, kryptovaluta
• långsamt – rörliga – aktier av den andra nivån och i fysisk form, utfärdade lån, fastigheter
• svårt att sälja (illikvid) – utfärdade lån med förseningar, fastigheter, bilar, samlarobjekt, eget företag

Denna lista är inte uttömmande och tillgångar av samma typ beter sig inte alltid på samma sätt i olika fall. Till exempel kan försäljningshastigheten för fastighetsobjekt variera mycket.

Regel för "bra" balanstillgång #2. Dina tillgångar måste ha god likviditet. Den finansiella kudden bör inte bestå av illikvida tillgångar.

Risk

Risken för tillgångar är annorlunda – detta är förlusten av deras värde, en minskning av lönsamheten, direkta förluster, förlorade vinster. Du måste komma ihåg: det finns inga absolut riskfria tillgångar! Förlust av värde är möjlig för allt. Detta är vår världs natur. Min klassificering nedan är lämplig för den aktuella situationen (utan globala krig, katastrofer, etc.)

Du måste också komma ihåg regeln: ju högre avkastning, desto högre risk.

Tillgångar i riskzonen kan delas in i följande:

• med minimal risk – insättningar i statliga och kommersiella banker upp till 1,4 miljoner konventionella enheter (eller motsvarande i utländsk valuta), federala låneobligationer (OFZ), statsobligationer (US Treasures)
• med låg risk – insättningar i TOP-3 banker i landet över 1,4 miljoner konventionella enheter, strukturella produkter med kapitalskydd
• med medelrisk – indexfonder (ETF), fonder, blue chip-aktier, obligationer från topplåntagare, pensionssparande*
• med hög risk – insättningar på mer än 1,4 miljoner konventionella enheter i banker från topp tio, obligationer från opålitliga låntagare, nystartade företag, emitterade lån med kvitto, fastigheter, högspecialiserad utrustning
• med högst risk – riskinvesteringar, kryptovalutor, finanspyramidernas interna "valuta" (jag efterlyser inte deltagande i pyramider på något sätt, det finns bara sällsynta exempel på framgångsrika deltagare), lån utfärdade utan kvitto eller en opålitlig låntagare

*Pensionerssparande runt om i världen är en av de mest pålitliga tillgångarna. De är en av de mest pålitliga och "långa" pengarna. Men i statlig praxis är pensionskonton en ganska riskabel tillgång. Lagstiftningen ändras väldigt ofta, och inte till förmån för personen. Sedan några år tillbaka har den fonderade delen av pensionen "frysts” och det är inte ett faktum att den kommer att frysas.

Faktum är att det finns så många risker att det finns specialiserade riskhanteringsspecialister i banker, stora organisationer och investeringsbolag.

Regel för "bra" balanstillgång #3. Du bör ha både "defensiva" tillgångar och "aktiva". Bestäm din acceptabla risknivå som du är villig att ta. Tillgångsstrukturen kommer att bero på det.