Раунди залучення інвестицій. Сім’я, друзі та дурні: що таке FFF-інвестиція?

Як ви вважаєте, з чого почати фінансування свого стартапу? Раніше ми вже стосувалися цієї теми, розбираючи інвестиційний принцип Level Up. Тепер опустимося на цю тему глибше.

Спочатку розберемося в інвестиційних раундах.

Що це таке?

Інвестиційний раунд – це етап залучення фінансування, де його кошти допомагають стартапу створити продукт, провести перевірку основних суджень щодо ринку, каналів залучення клієнтів, організувати команду та розширити продажі.

Основні раунди залучення інвестицій:

1 FFF (family, friends, fools – сім'я, друзі та дурні). Це саме те, що насамперед допомагає нам у принципі «Level Up». Гола ідея не зацікавить жодного інвестора. Зате його привабить те, як ви реалізували самостійно перший етап, а саме: переконали своїх близьких взяти фінансово участь у вашій розробці або вклалися самі. Для них це показник мотивованості та серйозності на подальших етапах.

2 Передпосівний (pre-seed). Етап з появою прототипу та перших клієнтів, а також ідеї та припущення побудови бізнесу навколо створюваного вами продукту. Найчастіше на цих етапах вкладаються приватні венчурні інвестори (їх ще називають бізнес-янголами).

3 Посівна стадія (seed). З'явилися перші продажі вже можна проводити аналіз процесів для подальших дій у бік збільшення бізнесу. До бізнес-ангелів приєднуються посівні фонди.

4 Раунд А. Характеристика цього раунду – рівномірне зростання у продажах та додавання залучення фінансів на нових нішах ринку.

5 Слідом йдуть раунди починаючи від В, С та інші, закінчуючи IPO – розміщення акцій компанії на біржі. Тут стартап вже стає повноцінним бізнесом та використовує все нові та нові інвестиції для швидкого збільшення своїх масштабів.

Повернемося до самого початку, а саме першого пункту інвестиційного раунду та основного пункту того самого принципу «Level Up».

І це етап 3F, який означає, що вашу бізнес-ідею підтримають не лише моральним, а й фінансовим внеском близькі вам люди. FFF означає Friends, Family, Fools – друзі, сім'я та… дурні. Але ображатись на останнє визначення не варто, адже воно в даному випадку означає людей без досвіду у фінансуванні, які не завжди розуміють, що в інвестиціях бувають і ризики. Аргументом для вкладу у ваш проект є те, що вони знають вас, ваш характер та робочу хватку, тому довіряють вам і не можуть відмовити. На ці гроші ви створюєте MVP (мінімально робочий продукт) та запускаєте тест бізнес-моделі.

Переваги етапу FFF:

1. Лояльність, за якої їм буде достатньо лише ідеї (принаймні на самому початку). Не треба буде витрачати час на довгі процедури оформлення угод, призначення KPI, детальних презентацій та звітів.
2. Швидкість та легкість отримання інвестицій на відміну від інвесторів на інших раундах.
3. Формування моделі вашого бізнесу на ранніх етапах ви можете зробити без втручань з боку ваших друзів і родичів, тому що до ваших дій вони мають певний кредит довіри і тому вони дозволять вам контролювати все самому.

Недоліки етапу FFF:

1. Якщо ви залучаєте до інвестування ресурс Fools, то можете отримати напарники людини без досвіду в бізнесі і зовсім не розуміє можливий ризик інвестицій.
2. Відносини з близькими можуть бути зіпсовані у разі провалу вашого проекту. Якщо люди не є професійними інвесторами, то можуть не відчувати межі відповідності очікування та дійсності.
3. Відношення до цінності таких грошей може бути різним. Одні підприємці можуть необачно поставитися до витрат і бездумно ризикувати. А інші не зможуть так розслабитися і навпаки, відмовлятимуться від будь-яких ризиків, головне, щоб не втратити дані їм гроші.

Як правильно використовувати ресурс FFF для отримання інвестицій?

1. Потрібно грамотно оцінити свої інвестиційні потреби. Намагайтеся визначити точну суму для першого вкладу у ваш проект. Може бути таке, що насправді вам потрібна сума набагато менша, ніж ви думаєте.
2. Договір – обов'язковий. Якщо немає напису на папері, то нічого й не було. Договір нагадуватиме насамперед вам самим про те, яким способом ви отримали гроші. У ньому слід зазначити: суть бізнес-проекту, умови грошового вливання, обов'язки всіх сторін, умови виходу з проекту, відповідальність сторін у разі невиконання або порушення пунктів договору та порядок розподілу майна у разі банкрутства.
3. Перш ніж підписувати договір проговоріть ще раз (будь-якому, хто робить інвестицію), куди підуть дані вам гроші і перерахуйте всі можливі варіанти розвитку подій.
4. Також вирішіть, чи братиме участь ваш інвестор у процесі роботи вашого проекту. Якщо людина сама не має такого бажання або в неї досвіду, краще не залучати її до участі.

Бен Ліпсон, власник стартапу SportsTradex розповідав, що отримавши початкові фінанси через FFF-ресурс, він значно привернув увагу інших інвесторів. Але факт наявності таких інвестицій ніяк не вплинув на інвесторів. Тому ще раз повторимо, що насамперед це потрібно вам.