O que é investimento coletivo?
Hoje vamos falar sobre o que são os investimentos coletivos, pois esta informação pode ser útil para muitos de nossos concidadãos que planejam investir suas economias de forma lucrativa. Em primeiro lugar, deve-se mencionar que não apenas os investidores que possuem grande capital à sua disposição ganham com investimentos de capital. Atualmente, um grande número de nossos concidadãos decide tentar-se como investidores. Mesmo na ausência de grandes poupanças, nossos concidadãos têm a oportunidade de ganhar com a ajuda de investimentos coletivos. A seguir, falaremos sobre o que são os investimentos coletivos e também consideraremos suas principais características.
investimento coletivo. Peculiaridades
A essência da abordagem de investimento em consideração é a criação de um fundo especializado para consolidar os fundos de pequenos investidores. O capital arrecadado como resultado será utilizado para investimentos em diversos setores da economia.
O tipo de investimento descrito é adequado para aqueles de nossos compatriotas que não possuem grandes economias e, ao mesmo tempo, não desejam usá-las para abrir um depósito bancário. Devido ao fato de que os fundos coletam fundos de um grande número de investidores, eles conseguem consolidar um capital impressionante, cujo investimento permite que você espere receber uma renda impressionante. Essa renda, por sua vez, será distribuída entre os contribuintes.
Cada investidor assina um acordo com o fundo, que especifica o período pelo qual os recursos serão investidos, o nível esperado de rentabilidade e riscos, bem como as condições de recebimento dos pagamentos. Os fundos em questão têm a capacidade de atrair recursos de investidores de todo o nosso país. Quando um fundo de grande capital se consolida, torna-se um participante significativo do mercado e, portanto, pode investir em diversos projetos em condições mais favoráveis.
A estrutura de um fundo de investimento coletivo padrão geralmente inclui:
- A sociedade gestora, que é um elemento chave do fundo e controla todos os processos de investimento. É a empresa gestora que decide exatamente onde os fundos consolidados dos investidores serão investidos.
- Um depositário que mantém registos do património do fundo e monitoriza o funcionamento da sociedade gestora.
- O registrador, que leva em consideração os direitos de propriedade e ações de todos os participantes do fundo.
- O auditor, cuja principal tarefa é controlar os relatórios, bem como verificar as atividades da sociedade gestora.
As principais características do investimento coletivo
Se você é novo no campo de investimentos, será útil conhecer as principais características dos investimentos coletivos comuns a todos os fundos, independentemente do tipo e da forma:
- A captação de recursos junto aos investidores é realizada por meio da assinatura de um contrato ou da colocação dos títulos do fundo na venda livre.
- A principal atividade dos fundos é investir capital consolidado em diversos tipos de títulos.
- O fundo recebe sua principal receita de dividendos de transações e juros.
- O lucro recebido como resultado da atividade de investimento é distribuído entre os depositantes de acordo com o tamanho de seus depósitos.
Os fundos de investimento coletivo têm ainda uma série de funcionalidades adicionais, nomeadamente:
- Todos os recursos investidos pelos investidores são transferidos para a massa total do capital do fundo, sendo calculada a média dos indicadores de risco e retorno.
- A perda ou rentabilidade dos resultados da atividade de investimento é necessariamente recalculada entre os participantes do fundo, e depois distribuída entre os depositantes dependendo do tamanho de sua contribuição.
- Os riscos são os próprios investidores, uma vez que a transferência de recursos para o fundo é realizada sob sua responsabilidade.
- O Fundo não pode garantir quaisquer pagamentos fixos. Ele só pode fornecer informações em retornos projetados. Normalmente, esse retorno é expresso em porcentagem.
- O investidor, via de regra, no momento da assinatura do contrato tem o direito de escolher exatamente onde seus recursos serão aplicados. Para isso, ele precisa indicar os setores da economia em que o fundo deve investir seus recursos. Se o investidor tiver certo conhecimento na área do mercado de ações, tal abordagem é capaz de reduzir o risco de perdas.
Principais formas de investimento coletivo
Atualmente, existem vários tipos de investimentos coletivos no mercado, em relação aos quais se aplicam diferentes normas da legislação nacional. Todas as empresas existentes especializadas em investimentos coletivos podem ser divididas nos seguintes tipos:
- fundos de pensão.
- AIFs.
- fundos mútuos.
- bancos de investimento.
- Organizações de crédito.
Quanto aos fundos de pensão não estatais, eles se generalizaram após a reforma da previdência, que introduziu um sistema de previdência por capitalização. Atualmente, cada futuro pensionista pode gerir de forma independente parte dos prémios de seguro e transferi-los para fundos de pensões estatais ou não estatais.
Um fundo de pensões não estatal deve transferir os fundos dos futuros pensionistas para uma sociedade gestora, que, por sua vez, os investirá em determinados ativos. Pessoas físicas, empresários ou empresas comerciais atuam como investidores em fundos de pensão não estatais. O nível de rentabilidade dos fundos de pensão, como regra, não é alto e não excede 12%. Suas atividades são estritamente controladas pelo Estado, o que torna os investimentos nesses fundos bastante seguros.
Fundos de investimento mútuo e em ações
A principal tarefa desses fundos é consolidar os fundos dos investidores para seu posterior investimento em determinados projetos. Os contribuintes desses fundos receberão renda passiva, parte da qual será retida como taxa pelos serviços prestados pelo fundo.
A diferença entre as ações conjuntas e os fundos mútuos é que o primeiro está organizado como uma sociedade anônima e é uma pessoa jurídica. Os fundos mútuos não são registrados como uma entidade legal. Além disso, a diferença é que os investidores em fundos de ações conjuntas recebem ações e em fundos mútuos – ações.
Cooperativas e organizações de crédito
As empresas descritas, na verdade, são cooperativas de consumo que prestam serviços de emissão de empréstimos. Atualmente, existem mais de uma centena dessas empresas no mercado nacional, cujo valor total de ativos ultrapassa 30 bilhões de unidades convencionais. A cooperativa de crédito tem o status de organização sem fins lucrativos e não visa formalmente a geração de renda. Ao mesmo tempo, tais sindicatos têm o status de pessoa jurídica e podem trazer renda tangível para seus investidores no valor de até 15% ao ano.
bancos de investimento
Este tipo de sociedades de crédito especializadas não se dedica à emissão de empréstimos, mas sim à realização de diversas operações em bolsa. Os bancos de investimento também disponibilizam um conjunto de serviços adicionais, nomeadamente:
- Assessoria na emissão e venda de títulos e ações.
- Fornecer garantias financeiras necessárias para a oferta pública inicial.
- Emissão de títulos e títulos.
- As organizações em questão também fornecem serviços de corretagem e revendedores.
Como regra, os bancos de investimento atraem apenas grandes depositantes, mas em alguns casos também podem trabalhar com investidores com pequenas economias.
Pontos fortes e fracos do investimento coletivo
Entre as principais vantagens da abordagem descrita para investimentos de capital, merecem menção especial:
- Você poderá receber uma renda estável, cujo valor geralmente excede a inflação e as taxas de depósito bancário.
- Os fundos dos investidores são administrados por gestores qualificados, o que garante um portfólio de investimentos equilibrado. A prática mostra que os recém-chegados, mesmo com grande capital, simplesmente não conseguem compor corretamente uma carteira de investimentos que possa gerar uma renda estável.
- Se você tiver um capital pequeno, poderá diversificar os riscos apenas com a ajuda de investimentos coletivos. Isso se deve ao fato de que é necessária uma quantidade bastante impressionante de fundos para criar uma carteira de investimentos equilibrada.
Entre os pontos fracos da abordagem considerada aos investimentos de capital, os seguintes merecem menção especial:
- Você poderá receber apenas renda passiva sem participar do processo de investimento. Por um lado, isso é bom, mas por outro lado, você não terá a experiência de trabalhar no mercado de ações por conta própria.
- É bastante difícil escolher um fundo realmente eficaz, pois hoje existem muitas empresas semelhantes no mercado, portanto, existe a possibilidade de você confiar seus próprios fundos a um fundo que trará uma renda mínima.
Conclusão
Se você quiser ganhar dinheiro no mercado de ações por conta própria, precisará abrir uma conta especializada em uma corretora. Do grande número de corretores presentes no mercado, recomenda-se escolher aquelas empresas que comprovaram sua confiabilidade e oferecem condições favoráveis de cooperação: