Mitä on kollektiivinen sijoitus?

Tänään puhumme siitä, mitä yhteissijoitukset ovat, koska nämä tiedot voivat olla hyödyllisiä monille kansalaisillemme, jotka suunnittelevat säästönsä kannattavaa sijoittamista. Ensinnäkin on syytä mainita, että pääomasijoituksilla ei tienaa vain sijoittajat, joilla on käytössään suuri pääoma. Tällä hetkellä valtava määrä kansalaisiamme päättää kokeilla itseään sijoittajana. Myös suurten säästöjen puuttuessa kansalaisillamme on mahdollisuus ansaita yhteissijoitusten avulla. Seuraavaksi puhumme siitä, mitä kollektiiviset sijoitukset ovat, ja tarkastelemme myös niiden pääpiirteitä.

kollektiivinen sijoitus. Erikoisuudet

Tarkasteltavana olevan sijoitustavan ydin on erikoistuneen rahaston perustaminen piensijoittajien rahastojen yhdistämiseen. Tuloksena kertynyt pääoma käytetään sijoituksiin talouden eri sektoreilla.

Kuvattu sijoitustyyppi sopii niille maanmiehillemme, joilla ei ole suuria säästöjä ja jotka eivät samalla halua käyttää niitä pankkitalletuksen avaamiseen. Koska rahastot keräävät varoja valtavalta määrältä sijoittajia, ne onnistuvat yhdistämään vaikuttavan pääoman, jonka sijoittamisen avulla voit odottaa saavansa vaikuttavat tulot. Nämä tulot puolestaan ​​jaetaan maksajien kesken.

Jokainen sijoittaja tekee rahaston kanssa sopimuksen, jossa määritellään rahastojen sijoitusaika, odotettu kannattavuus ja riskit sekä maksujen saamisen ehdot. Tarkasteltavana olevilla rahastoilla on kyky houkutella varoja sijoittajilta kaikkialta maastamme. Isosta pääomarahastosta konsolidoituessaan siitä tulee merkittävä markkinatoimija ja voi siten sijoittaa erilaisiin hankkeisiin edullisemmin ehdoin.

Tavallisen yhteissijoitusrahaston rakenne sisältää yleensä:

1. Rahastoyhtiö, joka on rahaston keskeinen osa ja valvoo kaikkia sijoitusprosesseja. Rahastoyhtiö päättää tarkalleen, mihin sijoittajien yhdistetyt varat sijoitetaan.
2. Talletusyhteisö, joka pitää kirjaa rahaston varoista ja valvoo rahastoyhtiön toimintaa.
3. Rekisterinpitäjä, joka ottaa huomioon kaikkien rahastoon osallistuvien omistusoikeudet ja osuudet.
4. Tilintarkastaja, jonka päätehtävänä on raportoinnin valvonta sekä rahastoyhtiön toiminnan todentaminen.

Yhteissijoittamisen pääpiirteet

Jos olet uusi sijoitusalalla, sinun on hyödyllistä oppia kollektiivisten sijoitusten pääpiirteet, jotka ovat yhteisiä kaikille rahastoille niiden tyypistä ja muodosta riippumatta:

• Varojen hankkiminen sijoittajilta tapahtuu allekirjoittamalla sopimus tai sijoittamalla rahaston arvopaperit vapaakauppaan.
• Rahastojen pääasiallisena tehtävänä on sijoittaa konsernipääomaa erilaisiin arvopapereihin.
• Rahasto saa päätulonsa transaktioiden osingoista ja koroista.
• Sijoitustoiminnan tuloksena saatu voitto jaetaan tallettajien kesken täysimääräisesti heidän talletustensa koon mukaan.

Yhteissijoitusrahastoissa on myös useita lisäominaisuuksia, nimittäin:

1. Kaikki sijoittajien sijoittamat rahastot siirretään rahaston pääoman kokonaismassaan ja riski- ja tuottoindikaattoreiden keskiarvo lasketaan.
2. Sijoitustoiminnan tulosten tappio tai kannattavuus lasketaan välttämättä uudelleen rahaston osallistujien kesken ja jaetaan sitten tallettajien kesken heidän panoksensa suuruuden mukaan.
3. Sijoittajat kantavat riskit itse, sillä varojen siirto rahastoon tapahtuu heidän vastuullaan.
4. Rahasto ei voi taata kiinteitä maksuja. Se voi tarjota tietoja vain ennustetuista tuotoista. Tyypillisesti tämä tuotto ilmaistaan ​​prosentteina.
5. Sijoittajalla on pääsääntöisesti oikeus sopimuksen allekirjoitushetkellä valita tarkalleen, mihin hänen varat sijoitetaan. Tätä varten hänen on ilmoitettava talouden alat, joihin rahaston tulisi sijoittaa varansa. Jos sijoittajalla on tiettyä osaamista osakemarkkinoiden alalla, tällainen lähestymistapa pystyy vähentämään tappioiden riskiä.

Tärkeimmät yhteissijoitusmuodot

Tällä hetkellä markkinoilla on useita yhteissijoitustyyppejä, joihin sovelletaan erilaisia ​​kansallisen lainsäädännön normeja. Kaikki olemassa olevat yhteissijoituksiin erikoistuneet yritykset voidaan jakaa seuraaviin tyyppeihin:

• eläkerahastot.
• vaihtoehtoiset sijoitusrahastot.
• yhteiset varat.
• investointipankit.
• Luottolaitokset.

Mitä tulee valtiosta riippumattomiin eläkerahastoihin, ne yleistyivät eläkeuudistuksen jälkeen, jossa otettiin käyttöön rahastoiva eläkejärjestelmä. Tällä hetkellä jokainen tuleva eläkeläinen voi itse hoitaa osan vakuutusmaksuista ja siirtää ne valtion tai valtiosta riippumattomiin eläkerahastoihin.

Valtiosta riippumattoman eläkesäätiön tulee siirtää tulevien eläkkeensaajien varat rahastoyhtiölle, joka puolestaan ​​sijoittaa ne tiettyihin varoihin. Yksityishenkilöt, yrittäjät tai kaupalliset yhtiöt toimivat sijoittajina valtiosta riippumattomissa eläkerahastoissa. Eläkerahastojen kannattavuustaso ei pääsääntöisesti ole korkea eikä ylitä 12 prosenttia. Valtio valvoo tiukasti heidän toimintaansa, mikä tekee sijoituksista tällaisiin rahastoihin melko turvallisia.

Sijoitusrahastot ja osakerahastot

Tällaisten rahastojen päätehtävänä on yhdistää sijoittajien varat myöhempää sijoitusta varten tiettyihin hankkeisiin. Tällaisten rahastojen maksajat saavat passiivista tuloa, josta osa pidätetään palkkiona rahaston tarjoamista palveluista.

Ero osake- ja sijoitusrahastojen välillä on se, että ensimmäinen on osakeyhtiö ja oikeushenkilö. Sijoitusrahastoja ei ole rekisteröity oikeushenkilöksi. Erona on myös se, että osakerahastojen sijoittajat saavat osakkeita ja sijoitusrahastoihin – osakkeita.

Luottoyhtiöt ja järjestöt

Kuvatut yritykset ovat itse asiassa kuluttajaosuuskuntia, jotka tarjoavat palveluja lainojen myöntämiseen. Tällaisia ​​yrityksiä on kotimarkkinoilla tällä hetkellä yli sata, joiden varojen yhteismäärä ylittää 30 miljardia tavanomaista yksikköä. Luottoliitto on voittoa tavoittelemattoman järjestön asema, eikä sillä ole muodollisesti tulonhankintaa. Samanaikaisesti tällaisilla liitoilla on oikeushenkilön asema ja ne voivat tuoda sijoittajilleen merkittävän tulon, jopa 15 prosenttia vuodessa.

investointipankit

Tämäntyyppiset erikoistuneet luottoyhtiöt eivät harjoita lainojen myöntämistä, vaan erilaisten toimintojen suorittamista osakemarkkinoilla. Investointipankit tarjoavat myös erilaisia ​​lisäpalveluita, kuten:

1. Avustus joukkovelkakirjojen ja osakkeiden liikkeeseenlaskussa ja myynnissä.
2. Listautumisannin edellyttämien taloudellisten takeiden antaminen.
3. Joukkovelkakirjojen ja vekselien liikkeeseenlasku.
4. Kyseiset organisaatiot tarjoavat myös välitys- ja jälleenmyyjäpalveluita.

Investointipankit houkuttelevat pääsääntöisesti vain suuria tallettajia, mutta joissain tapauksissa ne voivat työskennellä myös pienillä säästöillä olevien sijoittajien kanssa.

Yhteissijoittamisen vahvuudet ja heikkoudet

Kuvatun pääomasijoitusten lähestymistavan tärkeimmistä eduista on syytä mainita erityisesti seuraavat:

• Voit saada vakaat tulot, joiden määrä ylittää yleensä inflaation ja pankkitalletuskorot.
• Sijoittajien rahastoja hallinnoivat pätevät hoitajat, mikä takaa tasapainoisen sijoitussalkun. Käytäntö osoittaa, että uudet tulokkaat, edes suurella pääomalla, eivät yksinkertaisesti pysty muodostamaan oikein sijoitussalkkua, joka voi tuottaa vakaata tuloa.
• Jos sinulla on pieni pääoma, voit hajauttaa riskejä vain yhteissijoitusten avulla. Tämä johtuu siitä, että tasapainoisen sijoitussalkun luomiseen tarvitaan melko vaikuttava määrä varoja.

Pääomasijoitusten harkitun lähestymistavan heikkouksista ansaitsevat erityisesti maininnan:

1. Voit saada vain passiivisia tuloja osallistumatta sijoitusprosessiin. Toisaalta tämä on hyvä, mutta toisaalta et saa kokemusta osakemarkkinoilla työskentelystä yksin.
2. On melko vaikeaa valita todella tehokasta rahastoa, koska markkinoilla on nykyään monia vastaavia yrityksiä, joten on mahdollista, että uskot omat varat rahastoon, joka tuottaa minimaalisen tulon.

Johtopäätös

Jos haluat ansaita rahaa osakemarkkinoilla itse, sinun on avattava erikoistunut tili välitysyrityksessä. Markkinoilla olevien välittäjien valtavasta määrästä on suositeltavaa valita ne yritykset, jotka ovat osoittaneet luotettavuutensa ja tarjoavat edullisia yhteistyöehtoja: